Волатильность на фондовом рынке: зачем инвестору знать о волатильности акций, рубля и портфеля, как вычисляют индексы

На картинке ниже – дневной график цен фьючерсных контрактов на британский фунт за август 2021 года. Если речь идет про волатильность валютного курса, то 16, 18 и 22 августа (эти дни отмечены стрелками) были самыми волатильными. Узнайте прогноз аналитиков Wall Street по волатильным акциям.

Высокая волатильность может принести высокую доходность, но сопровождается повышенным риском. Низкая волатильность актива несёт меньше риска, но и получить большую прибыль будет сложно. И в то же время, эксперты не советуют инвесторам сбрасывать волатильные бумаги со счетов, а уж тем более – пытаться продать их из портфеля по стремительно падающей цене.

Данные можно взять из других источников, например, с сайта Московской биржи, но на «Финаме» удобнее и быстрее. После того как котировки выгружены в экселевский файл, добавляю формулы для расчета дневной доходности и волатильности. Когда пользователи с Reddit начали скупать акции, разгоняя цену вверх, это спровоцировало каскадное закрытие коротких позиций фондов — так называемый шорт-сквиз. И так как закрытие коротких позиций фактически означает покупку акций, это еще сильнее подогревало рост котировок. Рыночные манипуляции — действия маркет-мейкеров или крупных бизнесменов, которые приводят к повышенной рыночной активности. Например, у Илона Маска в твиттере более 49 миллионов подписчиков, поэтому его твиты влияют на рыночные цены.

• Показывает размер самих колебаний, а не их отклонение от среднего значения.
• Волатильность может относиться к рынку в целом, к отдельным секторам и отдельным ценным бумагам.
• Цена на яблоко тут же поднимается в 2 раза — волатильность высокая.

Когда на море штиль, то волн практически нет, только мелкая рябь. Но если же разразится шторм, то волны могут достигать высоты нескольких метров. Чем выше коэффициент Шарпа, тем выше рентабельность вложений. Коэффициент пол тюдор джонс помогает сравнить эффективность различных портфелей и определить, какой из них предлагает наилучший компромисс между риском и доходностью. Повышенная волатильность – это главный рыночный тренд 2022 года.

Взгляните на Акции США с высокой волатильностью

Как правило, волатильность пугает инвесторов, потому что за несколько торговых сессий активы могут обесцениться на пару десятков процентов. Но волатильность — это часть фондового united traders брокер рынка, и без нее не было бы заработка. Например, для трейдеров волатильность очень нужна, и в спекулятивных целях выбираются, как правило, высоковолатильные бумаги.

• Третий инвестор берет в расчет корреляции активов и оптимизирует портфель.
• Волатильность – это оценка движения цены, который включает в себя как потери, так и прибыли, в то время как риск – это исключительно показатель потерь.
• Всё дело в том, что самые дорогие фишки в казино были именно голубого цвета.
• Чем менее ликвидна бумага, тем сильнее ее изменчивость, поскольку малейшее изменение в ликвидности разгоняет цену в ту или иную сторону.

Всего за свою историю приобрела более 17 разных компаний для развития и продвижения бизнеса. Снижение может быть спровоцировано внешними обстоятельствами. Что касается негативного сценария, то потенциал коррекции

составляет 20% — до конца 2020 года индекс Мосбиржи может снизиться до 2400 пунктов. В качестве базового сценария аналитики рассматривают рост до 3200 пунктов. Пример торгового оборота акций компаний, находящихся в конце списка ликвидности. Колонка оборот, отображает объем торгов по данным бумагам в рублевом выражении.

Волатильность – простыми словами

Это редкое событие, ведь активам столь крупного предприятия не свойственно так сильно и быстро изменяться. По сравнению с ATR и ADX этот индикатор limefx отзывы способен определить волатильность и движение фондового рынка. Рост показателя волатильности вызывает расширение полос, падение — их сужение.

Например, в январе 2021 года Маск твитнул, что купил аксессуары для своей собаки на площадке Etsy — и на премаркете котировки этой компании взлетели почти на 10%. Значимые заявления политиков и террористические акты неподвластны прогнозированию, что служит причиной повышения волатильности на фондовом рынке. Выпуск экономической статистики и отчетности предприятий проводится в соответствии с расписанием. На практике показатель волатильности растет при появлении важного события, влияющего на весь рынок, отрасль или отдельный финансовый инструмент.

Волатильность валютного рынка

Например, политические выборы могут вызвать напряжённость на рынке, когда инвесторы ждут результатов. Высокая волатильность означает, что цена актива меняется сильно и часто, а низкая волатильность, наоборот, показывает, что стоимость меняется медленно и редко. Сам термин «волатильность» произошёл от английского слова volatile – непостоянный, нестабильный, изменчивый.

NXP, как производитель чипов для автомобилей и смартфонов, принял на себя основной удар. Акции упали в цене почти в два раза, а на восстановлению потребовалось почти полгода. Чтобы предлагать займы клиентам, нужны широкие карманы – и, судя по сообщениям инсайдера, прямо сейчас у компании нет средств, чтобы обеспечивать собственное развитие. По заявлениям представителя компании, эта проблема будет решена сменой стратегии финансирования и привлечением дополнительных фондов.

Изменения на смежных рынках

Невозможно точно отследить акции с постоянной волатильностью, так как в разные периоды времени акции разных компаний ведут себя абсолютно по-разному. Ниже подобран список из наиболее известных компаний с высоковолатильными акциями за последние несколько лет. В этом случае высокую краткосрочную волатильность лучше игнорировать. Если вы понимаете, что на фондовом рынке есть четкий восходящий тренд (можно ориентироваться по индексам), то лучше закрыть график и не нервничать при каждой очередной локальной просадке. И, конечно же, застраховать сделку относительно длинным стопом, чтобы на ценовых прыжках сделка не закрылась досрочно. Уровень просадки косвенно характеризует значение волатильности.

Не рекомендуется уделять в своем портфеле более 5% одной компании. Тем более если речь идет о высоковолатильной венчурной компании. В этом случае безопаснее будет ограничить ее долю 1% от вашего капитала. Из-за высокого риска не рекомендуется выделять более 1% капитала на такие компании.

Низкая волатильность

Подсмотреть список можно в базе расчёта индекса голубых фишек МосБиржи и на первых строчках базы расчёта индекса ММВБ. А из 25 бумаг с самой низкой волатильностью положительную доходность имеют 14 акций. В первую очередь это связано с ростом волатильности по причине негативного фактора – санкций США. Динамика изменения цены фондового индекса S&P500 составляет около 0,1-0,2% в день. В этом случае говорят, что волатильность биткоина выше волатильности S&P500.

В скальпинге все равно, какой коэффициент бета за год или месяц. Поэтому для скальпера высокая волатильность – это едва ли не ключевой показатель при выборе актива. Скальперу важна большая амплитуда колебаний цены и высокая частота разворотов.

Институциональные участники рынка специально объемами сделок раскачивают рынок. Такой рост волатильности чаще наблюдается на краткосрочных таймфреймах. Для покупателя высокая волатильность лучше на растущем тренде. Чем выше волатильность, тем выше доходность, но и выше риск. Отдельные акции могут расти или падать быстрее, медленнее рынка, а могут вести себя так же, как рынок.